00958B 8/29閃耀募集 10元甜甜發行價

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2024-08-23

聯準會降息在即,債券將迎來利多,本公司於此時機推出00958B永豐15年期以上ESG投資等級美元銀行債ETF(本基金之配息來源可能為收益平準金)(簡稱:永豐ESG銀行債15+ ETF)預計829日開募,00958B永豐ESG銀行債15+ ETF設有收益平準金機制,其發行價為10元,投資人投資債券可輕鬆入手,此外本銀行債ETF鎖定降息期間的債市利多,並聚焦「表現佳、違約率低、信評好」的銀行業所發行債券,適合穩健投資型的債券投資人。

隨著美國通膨逐漸舒緩,聯準會高利率政策即將轉向,市場預期聯準會最快在9月就會啟動降息。依據過往降息循環的歷史經驗觀察,降息將有利於銀行債券的表現(詳附表)。根據Bloomberg資料統計,統計過去四次降息循環期間,各產業債券表現,其中銀行債平均報酬名列前茅,平均累積報酬為54.72%,表現更勝市場其他熱門產業債,如電信債、公用事業債與科技債,因此即將進入降息循環的此刻,更適合布局銀行債。

00958B永豐ESG銀行債15+ 追蹤指數為ICE 15年期以上ESG投資等級美元銀行債指數,該指數主要選擇銀行所發行之美元計價債券,並透過信用評等、債券在外流通餘額等相關條件進行篩選,成份債券信評為AaBaa,並以成熟國家、美元計價的債券資產為主。

掌握即將到來的降息債市行情,推薦給你15年以上的長天期銀行債基於下列三大理由,一是相較於非金融業的企業債而言,銀行多為各國管制的行業,通常財務體質較好,違約的信用風險較低;第二,存續期間長的債券,其價格更容易受到利率波動影響,當開始降息時,能獲得的資本利得機會空間更大;第三,銀行債長期的平均報酬、收益率俱佳,更容易吸引市場法人所青睞。建議投資人選擇「永豐ESG銀行債15+ ETF(本基金之配息來源可能為收益平準金),欲申購之投資人請洽各大銷售機構。

表、 1995年以來歷次降息循環不同產業公司債券表現

資料來源:Bloomberg、永豐投信整理,1995年以來所示降息循環 1、2、3、4 依序指1995/2/28~1997/2/28、2000/5/31~2004/5/31、2006/6/30~2015/11/30、2018/12/31~2022/2/28。前述「降息循環」定義為由美國聯邦利率最高峰之月份至下次美國聯邦利率升息前一個月份,代表一個降息循環週期。銀行債、電信債、公用事業債、科技債之參考指數依序為ICE 15+ Year US Banking Index、ICE BofA 15+ Year US Telecommunications Index、ICE BofA 15+ Year US Utility Index、ICE BofA 15+ Year US Technology & Electronics Index,數字四捨五入至個位數。請注意:所示指數、投資標的僅為舉例說明,不代表本基金必然投資或任何投資推薦,過去績效不代表未來績效保證。投資人無法直接投資指數。以不同期間與指數試算,結果可能不同。

請注意:本資料所提及之個股、指數、投資標的等,僅為舉例說明之用,不代表任何基金必然之投資,亦不代表任何投資之推薦。